Moody’s: combinação de negócios com Hermes Pardini fortalece perfil de crédito da Fleury

Publicado às 18h07

A agência de classificação de risco Moody’s avalia que a combinação de negócios com a Hermes Pardini fortalece o perfil de crédito da Fleury (FLRY3). A informação consta em um relatório desta terça-feira, 11.

O grupo Fleury anunciou em abril a conclusão da combinação de seus negócios e de bases acionárias com o Instituto Hermes Pardini. 

A transação foi avaliada em cerca de R$ 2,5 bilhões e, de acordo com o time de analistas da Moody’s, pouco pressionará o caixa da Fleury, uma vez que o valor foi pago majoritariamente por meio de ações. 

A agência estima que sinergias de cerca de R$ 200 milhões ao longo dos próximos três anos permitirão níveis de rentabilidade “saudáveis, acima da média do setor”. 

Também destaca que o aumento da operação em B2B (operações em hospitais, laboratórios de referência e medicina preventiva) deve contribuir para o fortalecimento dos níveis de conversão de EBITDA em caixa operacional.

Com a conclusão da operação, cada irmão da Família Pardini passou a deter 6,6% de Fleury, enquanto os médicos acionistas e o Bradesco Diagnósticos ficaram com 12% e 24,8%, respectivamente. Os 43,5% restantes estão em free float.